第一部分前言

自贡硬质合金有限责任公司（以下简称“公司”或“自硬公司”）是始建于二十世纪六十年代中期，有着近四十年建设和发展史的世界级大型硬质合金和钨钼制品生产基地。自建厂以来，自硬公司励精图治，奋发图强，取得了长足发展。特别是改革开放以来，连续十几年持续快速增长，为国家和社会创造了巨大财富。然而，随着市场经济的发展，公司面临的外部竞争日趋激烈，特别是进入WTO后，公司面临着严峻的竞争压力，而国有独资公司和产权单一的弊端，使得自硬公司在市场竞争中越来越不适应。尽管自硬公司近年在转换机制上作了不少有益的尝试，但始终没有解决根本问题。源自产权和体制的深层次矛盾不解决，将会长期制约自硬公司的发展。

为此，自硬公司聘请北京海问投资咨询有限责任公司（以下简称“海问咨询”）最为其产权改革的财务顾问，委托海问咨询对自硬公司产权改革的总体方案进行设计。海问咨询在本次咨询项目第一阶段充分访谈的基础上，根据国家、四川省、自贡市关于国有企业改革的有关文件精神，为自硬公司提出如下产权体制改革的总体方案的讨论稿，希望能与自硬公司就该讨论稿进行交流和讨论，充分听取自硬公司的各方面意见，以便对该方案做出进一步的修改和细化。

第二部分公司的基本情况

一、公司概况
自贡硬质合金有限责任公司的前身自贡硬质合金厂始建于二十世纪六十年代中期，在1998年经公司化改制后更名为自贡硬质合金有限责任公司（国有独资公司）。自硬公司原隶属于国家有色金属工业局中钨硬质合金集团公司，中钨硬质合金集团公司在2001年解散，自硬公司被划归地方管理，现为隶属于自贡市的大型国有独资企业。

自硬公司法定注册地址为四川省自贡市人民路111号，注册资金14502万元人民币，法定代表人为张毅。

二、经营宗旨和经营范围
自硬公司的经营宗旨是以实现企业价值最大化为目标，巩固和发展公司在国内硬质合金及钨、钼工业领域的领先地位，造就具有国际竞争力的优强企业，使公司成为新材料领域科技进步的推动者和为客户追求高效率提供完整解决方案的供应商。

自硬公司目前主要生产经营硬质合金、钨制品、钼制品、硬质合金及钨钼深加工产品、超硬材料及其相关技术的产品；兼营有色及稀有金属(含：原料或成品)、专用设备及其配品备件和仪器仪表、模具、汽车客货运输及车辆修理。

三、组织结构
自硬公司组织结构详见附件四。

四、人员及结构
自硬公司目前现有职工3692人，其构成如下：

五、1999年、2000年、2001年和2002年最近时点的资产负债状况（单位：万元人民币）

项目
2002年12月31日
2001年12月31日
2000年12月31日
1999年12月31日

流动资产
531,856,919.01
443,196,832
422,887,994
365,935,224

固定资产
174,098,227.25
202,879,160
164,494,822
156,421,598

总资产
742,334,408.45
682,088,485
610,669,209
543,995,290

流动负债
521,973,464.51
411,165,787
398,810,720
300,864,616

长期负债
52,320,000.00
116,590,000
65,590,000
80,087,186

总负债
574,293,464.51
527,755,787
464,400,720
380,951,803

净资产
168,040,943.94
154,332,698
146,268,489
163,043,487

六、1999年度、2000年度、2001年度和2002年1-9月利润简表
项目
2002年度
2001年度
2000年度
1999年度

销售收入
828,431,844.17
729,877,495
569,639,310
527,127,149

销售利润
47,542,784.14
51,314,071
30,298,051
37,799,691

利润总额
17,477,457.19
9,064,425
105,371
53,713

所得税

1,000,216
32,895
29,627

说后利润

8,064,209
75,744
20,818

第三部分产权改革的目标和基本原则

一、产权改革的目标
通过本次产权改革，使自硬公司实现股权结构多元化，建立完善的公司治理结构，推动公司逐步建立自主经营、自负盈亏、自我发展和自我约束的运行机制，为实现公司在短期内成为行业内国内领导者的近期目标和通过5到10年的努力奋斗赶上和超过国际同行水平的中长期发展目标奠定良好的基础。

通过本次产权改革，使得经营者与职工的长期利益、短期利益与企业利益一致化，克服经营中的短视行为，保证公司的可持续发展。

二、基本原则
自硬公司产权改革涉及面广，政策性强。产权改革的成败不仅关系到自硬公