现金贷是指无需抵押的小额信用贷款,作为消费金融领域的创新产品,它的出现是 对消费金融市场的补充与完善,面向的客户大多是征信缺失的个人和中小型民营企业。 截止2017年,我国现金贷用户数量达到3000万,人均年贷款额约2000元,现金贷行 业体量大约为6000亿至1万亿。与传统的银行信贷不同,现金贷不需要线下递交材料 而是所有审核由线上审批。但是由于现金贷行业拥有大量的长尾受众群体,并且征信模 型仍不完善,使得多头借贷现象普遍,行业风控面临严峻的挑战。因此,如何提高风控 能力、完善征信数据库,成为现金贷行业亟待解决的问题。 本文以现金贷信用风险为研宄分析对象,从国内外对现金贷信用风险的研宄入手, 结合我国现金贷款平台的特色运作模式,探讨现金贷款信用风险的评估指标体系。通过 构建逻辑线性回归模型,运用SPSS程序对P平台200个随机样本数据进行实证研宄。 实证结果表明生活城市级别与职业对借贷人是否违约的测算结果影响显著,借款金额与 借款期限指标存在共线性,文化程度、职业以及月收入指标存在共线性,性别、婚姻指 标对于违约概率影响并不显著。为此应构建更加完善的信用风险体系,落实互联网金融 征信系统的建立,以实现现金贷行业的稳健发展。 关键词:现金贷;互联网金融;信用风险 I华北电力大学硕士学位论文 Abstract Cashloanreferstothemicro-creditloanwithoutcollateral.Asanewproductinthefield ofconsumerfinancialproducts,itsappearancecomplementsandimprovestheconsumer financialmarket.Mostofitscustomersareindividualsandsmallandmedium-sizedprivate enterpriseswholackcreditinformation.By2017,thenumberofcashloanusersinChinahas reached30million,withanannualloanofabout2,000RMBpercapita,andthevolumeofthe cashloanindustryisabout600billionto1trillionRMB.Unliketraditionalbankloans,cash loansdonotrequireofflinesubmissionofmaterials,butallauditsareapprovedonline. However,asthecashlendingindustryhasalargenumberoflongtailaudiences,andthe creditmodelisstillimperfect,makingthephenomenonoflong-endlendingwidespread, industrywindcontrolisfacingseverechallenges.Therefore,howtoimprovetheabilityof windcontrolandcreditdatabasehasbecomeanurgentproblemforthecashlendingindustry. Thispapertakestheriskcontrolofcashloanastheresearchobject.Startingfromthe researchoncreditriskofcashloanathomeandabroad,andcombiningwiththecharacteristic operationmodeofcashloanplatforminChina,itexplorestheevaluationindexsystemof creditriskofcashloan.Throughtheconstructionoflogicallinearregressionmodel,using SPSSprogramtocarryoutempiricalresearchon200randomsampledataofPplatform.The empiricalresultsshowthattheleveloflivingcityandoccupationhaveasignificantimpacton themeasurementresultsofwhethertheborrowerdefaults.Thereisalinearrelationship betweentheamountofborrowingandthetermofborrowing.Thereisalinearrelationship betweentheeducationlevel,occupationandmonthlyincome.Thegenderandmarriage indicatorshavenosignificantimpactontheprobabilityofdefault.Therefore,weshouldbuild amoreperfectcreditrisksystemandimplementtheestablishmentoftheInternetfinancial creditinformationsysteminordertoachievethesteadydevelopmentofthecashlending industry. Keywords:Cashloan;Onlinefinance;Creditrisks ii毕北电力大学硕士学位论文 目录 摘要I AbstractII g录mi mi章绪论i i.i选题背景与意义 1 l.i.i选题背景 1 1.1.2研宄意义 3 1.2国内外研究现状 4 1.2.1关于现金贷的研究 4 1.2.2关于互联网金融风险控制的研究 5 1.2.3文献研宄总结 6 1.3本文的基本内容与结构 7 第2章我国现金贷发展现状与商业模式分析 8 2.1我国现金贷的发展现状 8 2.1.1我国现金贷行业规模 8 2.1.2我闺现金贷发M驱动因素 9 2.2我国现金贷的行业特征 10 2.2.1我国现金贷行业平台数量及其地域分布 10 2.2.2我国现金贷行业业务特征 11 2.3我国现金贷的客户群体分析 12 2.3.1我国现金贷借贷人员分析 12 2.3.2我国现金贷借贷用途分析 14 2.4我国现金贷的商业模式分析 15 III华北电力大学硕士学位论文 2.4.1现金贷产品形态 15 2.4.2现金贷资金来源 17 2.4.3现金贷案例平台贷款的经济实质 19 2.4.4现金贷平台获客引流 21 2.5本章小结 22 第3章现金贷信用风险的理论分析 23 3.1现金贷信用风险相关理论 23 3.1.1信用风险相关理论概述 23 3.1.2我国现金贷信用风险的来源 24 3.1.3我国现金贷信用风险的识别 25 3.2现金贷信用风险的计量方法 26 3.2.1现金贷信用风险计量方法概述 26 3.2.2己有现金贷信用风险计量方法存在的问题 29 3.3现金贷信用风险的管理与控制 30 3.3.1现金贷行业现有风控手段 30 3.3.2当前现金贷信用风险管控存在的问题 33 3.4本章小结35 第4章现金贷信用风险模型的构建 36 4.1建模目的与建模方法分析 36 4.1.1建模目的及其基本要求 36 4.1.2建模理论与方法 37 4.2模型变量的选择 38 4.2.1模型所需变量及其选择方法 38 4.2.2变量间关系分析 39 4.3模型的推导与构建 41 4.3.1模型的基本原理与推导过程 41 IV华北电力大学硕士学位论文 4.3.2基本假设与约束条件分析 43 4.3.3模型的运算方法 44 4.4本章小结44 第5章实证研究 46 5.1实证目的及样本选取 46 5丄1实证目的及其基本要求 46 5.1.2样本选择原则与方法 46 5.1.3样本说明 47 5.2实证方法说明 48 5.2.1实证方法的选择 48 5.2.2运算原理与步骤 48 5.2.3检验原则与预期目标分析 53 5.3实证结果分析 55 5.3.1输出结果的技术分析 55 5.3.2实证结果的理论和政策含义分析 55 5.4本章小结56 第6章研究成果及结论 57 6.1研究成果 57 6_2研究结论57 6.3展望58