开源证券审慎性调查情况简报 信永中和会计师事务所 本次汇报的主要内容 开源证券的资产状况 海航的投入 海航投资的溢价成本测算 新开源面临的现金支付 账面资产变化较大 法律风险 开源证券的资产状况 账面值（万元） 总资产 负债 净资产 调整1（万元） 总资产 负债 净资产 调整1原则 基于开源证券2002年12月31日审计后财务报表 以《证券公司会计制度》为基础，参照《企业会计制度》与《金融企业会计制度》对于会计差错进行调整 将未纳入此次改制范围的资产调出 根据产权归属确认固定资产的存在性 因为开源对不良资产的剥离仅为账面调整，而非法律上债权债务的转移，所以将开源证券法律主体作为会计主体，将剥离至财源的资产、负债还原 调整2原则 基于审慎调查的原则，从增资扩股后的新公司经营运作的角度出发，将不能给未来经营带来收益的资产调减 针对法律诉讼很可能给公司带来的损失调减资产 总资产 负债 净资产 开源证券的资产状况—调整1事项 调整1主要事项 对开源证券账面资产进行调整 对于应收款项参照证券公司现行会计政策贯例，对应收款项进行逐笔分析，根据账龄及债权可收回性计提坏账准备，合计减少应收款项净值2140万元。 调减未纳入新开源范围的固定资产，补提少计折旧，并计提固定资产减值准备，合计调减固定资产净额138万 调整由财源承担的开源公司借款应付利息176万元，调增应付款项176万元 其他会计差错调减净资产91万元 将剥离到财源公司但法律主体仍为开源的债权、债务还原 还原剥离至财源但债权主体仍为开源的应收债权4000万元，并依其账龄与可收回性全额计提坏账准备4000万元，结果调增应收款项与坏账准备各4000万元，应收款项净额不变 还原剥离至财源但债务主体仍为开源的债务6100万元，调增应付款项6100万元 依房产证所示的房屋产权归属，调减鑫元公司转让北院门房产净值586万元，调减固定资产净值586万元 上述事项累计调减净资产9229万元，调整1的净资产下降到-4116万元 开源证券的资产状况—调整2事项 调整2主要事项 调减不能给增资后的新公司未来经营带来收益的无效资产，调减除房租以外的长期待摊费用351万元，调减除北院门房产外的其余非经营性房产1849万元 将近期无法收回的应收西大房地产的债权全额计提坏帐准备，在调整1已按50%计提坏帐准备的基础上，再次计提1877万元坏帐准备 调减因青岛浩中案被冻结的银行存款2000万元 在调整1的基础上，上述事项再次调减净资产6077万元，调整2的净资产下降到-10193万元 海航投资的溢价成本测算 海航投入现金 开源证券净资产（以调整2为基准） 海航享有权益（91.67%*) 海航注入资金后开源证券净资产 投资溢价成本（-） 单位：万元 新开源面临的现金支付 增资后的开源公司急需偿还债务现金支出约1.2亿元 其中：开源证券账面债务约5900万 财源公司账面债务约6100万 2003年账面资产变化较大 财源2002年底至2003年4月30日相比，账面结构变化巨大： 账面现金从569万元变为12万，期间帐面现金曾达1500万元 债权债务变化债权：9958万元—7912万元债务：9506万元—6949万元 2003年4月30日账面固定资产余额只有1万元，债权7912元 开源证券2003年4月30日与2002年底账面相比，账面净资产减少255万，主要由于亏损所致。 法律风险——开源证券/财源经销部 开源证券 因公司员工可能违纪导致的连带责任 其他账面未反映的事项对公司可能形成或有风险 财源经销部 不良资产和债务剥离行为无效 财源公司涉及法律诉讼对开源证券的影响（以开源为主体） 自身经营带来的潜在风险（资金拆借、代客理财、三方协议等） 法律风险——鑫元公司 债权和资产转让的法律效力问题 对西大房地产的债权、北院门房产（尚未办理过户），总4221万元（3635万+586万） 属清算期间、协议形式、未告知其他债权人 是否有其他未知事项（诉讼、其他转移资产或债权） 被调查主体及关联方 陕西省财政厅 陕西省生产资金管理局 开源证券 财源经销部 厅劳动服务公司 目前的隶属关系 以前的隶属关系 鑫元公司 财源原是开源子企业， 2002年底将其所持股权转让 给省生产资金管理局 劳服公司后被 交由开源证券，进而被撤消 后者为其实质 控制的关联公司