1 目录 一、项目概况 ... 2 （一）项目名称..... 2 （二）项目规模及资金来源......... 3 （三）项目实施地点......... 3 （四）项目建设内容......... 3 （五）项目投资主体简介. 4 二、项目实施背景 ....... 5 三、项目必要性分析 ... 6 四、项目可行性分析 ... 9 五、项目经济效益分析 ......... 11 六、投资估算和发展愿景 ..... 11 （一）投资估算... 11 （二）发展愿景... 12 七、财务评价 . 12 （一）评价方法... 12 （二）基础数据与参数选取及有关说明........... 12 （三）营业收入估算....... 13 （四）成本费用估算....... 13 （五）项目回收期........... 14 （六）项目利润估算....... 14 八、投资风险分析 ..... 15 （一）政策性风险........... 15 （二）人力资源风险....... 16 （三）市场风险... 16 九、结论 ......... 16一、项目概况 我国城市化进程加快，城市化发展战略、城市轨道交通建设投资等直接促进 了以地铁、城市隧道、地下人行通道为代表的地下交通设施发展。2010-2020年 我国拥有地铁线路的城市将扩展到4个直辖市、13个省份的22个城市，呈现“量 大面广”的特点。新型功能性搪瓷材料作为重要的地下空间内饰景观用功能性装 饰材料，市场需求也呈现快速增长态势。2012年9月5日国家发展改革委员会集中 发布了多项轨道交通建设规划和可行性研究报告的批复信息，全国多个城市的轨 道交通建设规划获得批准。 新型功能性搪瓷材料凭借其特有的功能属性，应用范围已向建筑内外立面装 饰、工业保护、城市服务等诸多领域延伸，搪瓷波纹板传热元件、搪瓷钢板绿色 建筑幕墙等产品拥有巨大的市场需求空间。公司在进一步巩固立面装饰搪瓷材料 在地铁、隧道应用领域的市场领先地位的前提下，将不断加大立面装饰搪瓷材料 在城市服务与建筑幕墙领域的市场拓展力度。通过不断提升产能，增强市场供应 能力，构建公司持续发展的长效战略格局。 项目达产后将新增产能50万平方米/年（以建筑装饰用搪瓷钢板为统计口 径），可有效提升公司产能，满足迅速增长的市场需求。本项目的主要产品是用 于地铁、城市隧道、地下人行通道等地下空间内饰景观的内立面建筑装饰搪瓷材 料及绿色建筑幕墙搪瓷材料。 基本情况如下： （一）项目名称 项目名称“新型功能性搪瓷材料产业化基地建设项目”（以下简称“该项目” 或“本项目”）。该项目将下设两个建设项目： 1、 内立面建筑装饰搪瓷材料专用生产线 2、 绿色建筑幕墙搪瓷材料专用生产线（二）项目规模及资金来源 本项目预计投资总额为2亿元人民币，其中固定资产投资18,000万元人民币， 项目铺底流动资金2,000万元人民币。达产后，两条生产线新增产能50万平方米/ 年。 资金来源：新型功能性搪瓷材料产业化基地建设项目原募集资金余额，不足 部分由公司自筹解决。其中土地款4439.55万元已于2013年4月25日由剩余超募资 金及自有资金支付给当地政府，并于2013年4月27日与金华市国土资源管理局签 订了《国有建设用地使用权出让合同》。 （三）项目实施地点 公司拟将该项目设于金华市金义都市新区高新产业园西区，金华市金义都市 新区高新产业园西区位浙江中部，地处长三角经济圈和海西协作区交汇点, 新区 未来将与金华和义乌市区共同形成城市群核心区，成为浙江省第四大都市区。项目占 地约138亩。新增建筑面积约60,000m2，新增计算容积率建筑面积72,000m2。 （四）项目建设内容 项目建设内容主要是土建和生产设备的采购、安装和调试，技术和生产人员 的培训。项目建设期24个月，项目具体计划如下： 项 目 实 施 时 间 土地征用 2013年4月 设计、施工准备2013年4月 -2013年6月 土建工程 2013年7月-2014年12月 技术交流、设备谈判、签约2014年4月- 2014年5月 设备到货、安装、技术培训2014年12月-2015年2月 设备调试、试生产2015年2月-2015年4月 全面投入生产2015年4月 （五）项目投资主体简介 本项目投资主体为浙江开尔新材料股份有限公司，基本情况如下： 公司于2003年4月29日成立于浙江省金华市金东区曹宅工业区，公司注册 资本12,000.00万元。2011年6月22日，成功在深圳证劵交易所创业板上市。 公司自设立以来一直致力于新型功能性搪瓷材料的前瞻性研发和市场化推 广，是我国新型功能性搪瓷材料产业化应用的市场引领者和行业领航者。新型功 能性搪瓷材料行业为搪瓷行业的一个分支，属于搪瓷行业的高端领域，是近年来 迅速崛起的新兴产业。 公司是中国搪瓷工业协会副理事长单位、中国硅酸盐学会搪瓷分会副理事长 单位、2010年度中国轻工业搪瓷行业十强企业（第二名）、浙江省著名商标、浙 江省绿色企业。在上海举办的国际搪瓷协会（IEI）第21届搪瓷大会中，公司董 事长邢翰学先生被任命为大会副主席，公司被认定为“指定参观单位”，。 公司作为第一起草单位负责编制了迄今唯一一部行业标准《建筑装饰用搪瓷 钢板》（JG/T 234-2008），作为复审单位参与了《搪瓷工业安全技术规程》的复审 工作，并主持制定了《GGH搪瓷波纹板传热元件》标准建议稿，该标准正在报 批中。 公司与浙江大学、东华大学、中国计量学院等国内知名科研单位建立了长期 的技术研发合作关系，具有突出的科技创新能力，取得了丰硕的科技成果。截至 2013年3月31日，公司已取得27项专利技术和涉及专用釉料研发、搪瓷钢板 处理工艺的多项非专利技术。公司是国家高新技术企业、浙江省创新型试点企业、 标准化良好行为AA级企业、浙江省科科技奖二等奖获得者、金华市科技奖一等 奖获得者，主营产品“新型装饰搪瓷钢板”和“GGH搪瓷波纹板传热元件”均 获得国家火炬计划项目和浙江省高新技术产品认定，“高乳浊光亮钛白釉料”获 得浙江省高新技术产品认定。二、项目实施背景 1、国家鼓励满足内需的环保、耐久新材料发展 为促进内需发展，加强环境保护，促进资源节约，国家鼓励发展满足内需尤 其是生产交通配套轻工产品，对于环境友好、持久耐用的金属基复合材料发展持 支持态度，在《国家中长期科学和技术发展规划纲要》（2006-2020）、《轻工业调 整和振兴规划》、《当前优先发展的高新技术产业化重点领域指南》（2007年度） 等多项政策文件中均有体现。 2、新型功能性搪瓷材料推广应用加快，市场需求快速增长 公司的主要产品内立面装饰搪瓷钢板已进入成长期，广泛应用于地铁、城市 隧道等地下交通空间。 随着我国城市化进程推进，城市人口不断增长，地面资源日益紧张，以地铁 为代表的地下交通设施成为城市交通建设的热点领域。地铁建设已进入提速阶 段，呈现“量大面广”的特点。随着城市经济实力、人口规模的增长，未来将有 更多城市进入地铁建设行列，由此催生巨大的市场需求。 此外，搪瓷钢板绿色建筑幕墙作为一种高档外墙装饰材料，其应用和发展与 国家、地区所处的经济发展阶段存在直接联系。经济发展较早的欧美国家、韩国、 我国台湾地区已自上世纪80年代起开始使用搪瓷钢板绿色建筑幕墙，目前已广泛 应用于商务楼宇、政府机构、居民住宅等建筑装饰中。 我国作为全球经济发展最快的国家，建筑装饰消费实力和理念已经有了飞跃 发展，高档外墙材料已开始逐步进入国内市场，各种类的玻璃幕墙、铝板/铝复 合板幕墙和石材幕墙已在建筑中普遍应用，建筑幕墙成为现代、时尚建筑的重要 标志。搪瓷钢板绿色建筑幕墙已逐步进入我国市场。 虽然搪瓷钢板绿色建筑幕墙在我国尚处于导入阶段，大规模应用暂未铺开， 但是我国已成为世界第一建筑幕墙需求大国，2010年幕墙产量达到8,300万平方 米，市场需求基础巨大，对美观、时尚、气派有较高要求的高端物业数量不断增 长。根据我国建筑幕墙二十多年来的发展经验，其消费需求具有典型的示范效应， 符合市场消费能力的创新建筑幕墙一旦在标志性工程中得到应用并获得市场认同，其市场应用面将在短期能获得突破，市场空间迅速放大。 3、打造产能充足的定制生产平台，支持研发创新和营销拓展 新型功能性搪瓷材料作为迅速发展的新兴产业，具有明显的“需求多样化” 和“需求创造”特征。一方面，一旦突破市场认知瓶颈，源于功能性要求的多样 化需求将逐步显现，公司跟踪、分析市场发展趋势，研发多样化的功能性产品迎 合市场需求；另一方面，与成熟市场竞争主要着眼于存量份额不同，公司主要产 品市场处于成长阶段，竞争着眼于增量市场，强大的营销拓展能力是获取市场需 求的依托。 为支持研发创新和营销拓展，及时满足市场需求，公司需打造产能充足的定 制生产平台，避免因生产能力滞后于需求增长而错失发展良机。 三、项目必要性分析 1、市场应用前景广阔 （1）地下交通空间内饰景观市场 随着城市化率显著提高，经济实力进一步提升，地铁成为经济发展较快的大 中城市公共交通建设的重要内容，我国地铁运营里程正处于快速增长期，按照发 达国家的建设经验，这一阶段将伴随整个城市化进程持续存在。 2009年底，国务院又批复了22个城市的地铁建设规划。依据目前各城市地铁 发展规划，2010-2020年，已规划新增运营里程为3,749公里；2020-2050年，已规 划新增运营里程为3,860公里，至2050年我国地铁运营里程将达到8,704公里。我 国已成为世界最大的城市地铁交通建设市场。预计至2015年，北京、上海城市地 铁交通占公共交通运输量比重将达到45%左右，其他城市轨道交通占比将达到 10%以上。 随着我国城市化率的持续提升，城市公共交通面临压力也不断加大，要求地 铁承担更大比重的客运交通量，鉴于我国城市地铁交通发展水平仍然较低，未来 发展空间巨大。此外，城市隧道、地下人行通道作为城市地下交通的重要内容也面临良