养老专题（法商类）
养老五问
我将选择何种养老方式？ 什么是养老现金流？ 我要准备多少养老金？ 如何选择养老现金流工具？ 何时开始准备？
1.我将选择何种养老方式？
是人决定还是钱决定？
财务自由，意味着： 我可以选择何时退休 选择何种养老方式
1.我将选择何种养老方式？
2.什么是养老现金流？
养老现金流的本质：用本金创造源源不断的收入（利息）
2.什么是养老现金流？
2.什么是养老现金流？
数据来源：普益财富银行理财市场月报 时间：2016年1月28日
降息周期下，理财产品收益下行
4、选择何种养老工具？
40岁开始存钱，60岁退休后希望每月领1万，预期寿命90岁，利率年化4%。如果利率下降，不考虑通胀，本金会有何变化？
本金与利息的关系？
3.我会选择什么养老工具？
养老现金流的属性
房租？
定投基金？
年金？
房屋租售比（每平方使用面积租金/每平方建筑面积房价）：1:300-1：200 上海：1:1000，回收时间：83年
租金是否足够？ 房价上涨潜力？ 房子中途出售？
2017年中国百城租金回报率
3.我会选择什么养老工具？
工具一：以房养老
3.我会选择什么养老工具？
工具二：保险年金
养老现金流测算案例
刘先生和刘太太今年40岁，预计60岁退休，预期寿命85岁，均有社保，交费15年，现在两人年收入20万，每年日常花销15万左右。 假定年金预定利率为4%，通涨率3%。 请问：如果购买年金作为养老补充，刘先生家庭至少每年应该准备多少钱才够养老之用？
4.应该准备多少养老金？
4.应该准备多少养老金？
30年之后，平均寿命可能是： 80+6=86
86岁！
退休是年龄决定还是钱决定？
4.应该准备多少养老金？
专业计算四步法
养老现金流测算案例
刘先生和刘太太预计60岁退休，会选择居家养老模式，退休后两人每年应设定多少现金流目标，才能满足目前的生活品质？
1.养老现金流目标 养老现金流目标=现在家庭支出水平？
养老现金流缺口案例
养老现金流目标：15万元/年，退休后的通货膨胀率预计3%，投资回报率4%。均有社保，交费15年，预期寿命85岁。到60岁退休时，刘先生家庭至少应该准备多少钱才够养老之用？
2.养老现金流目标缺口
养老现金流目标：15万/年 社保收入预估：6万/年 缺口：15-6=9万/年
养老现金流缺口案例
3.养老现金流目标缺口折现
养老现金流缺口案例
3.养老现金流目标缺口折现
养老现金流缺口案例
3.养老现金流目标缺口折现
养老现金流缺口案例
养老现金流目标：15万元/年，退休后的通货膨胀率预计3%，投资回报率4%。均有社保，预期退休时交费15年，预期寿命85岁。到60岁退休时，刘先生家庭至少应该准备多少钱才够养老之用？
3.养老现金流目标缺口折现
折现200万
养老现金流目标：15万/年 社保收入预估：6万/年 缺口：15-6=9万/年
养老现金流缺口案例
2.养老现金流目标缺口折现
养老现金流折现：200万 100万传承金折现：77.98 合计：278
你想留一笔钱给孩子吗？ 比如100万？